Система ИНПС дополняет государственное пенсионное обеспечение. У каждого работника открывается персональный счёт, на который поступают отчисления, связанные с его заработной платой; средства учитываются индивидуально, а не в общем котле, и на них начисляется доход.

Принципиальное отличие от распределительной пенсии в том, что накопления персонифицированы. Они принадлежат конкретному человеку, наследуются в установленном порядке и не зависят от соотношения числа работающих и пенсионеров.

Конкретные параметры — ставка отчислений, порядок начисления дохода, условия и сроки получения средств — установлены законодательством и периодически пересматриваются, поэтому актуальные значения следует проверять на момент обращения.

С точки зрения личных финансов ИНПС стоит рассматривать как один из элементов долгосрочных сбережений, а не как их замену. Накопительная часть формируется по установленным правилам и не управляется самим работником, поэтому собственный горизонт планирования и структуру портфеля она не отменяет.